Tax treatment of trading stock options

Se você receber uma opção para comprar ações como pagamento por seus serviços, poderá ter renda quando você receber a opção, quando você exercer a opção, ou quando você descartar a opção ou ação recebida quando você exercer a opção. Existem dois tipos de opções de ações: Opções concedidas sob um plano de compra de ações para funcionários ou um plano de opção de ações incentivadas (ISO) são opções de ações estatutárias. As opções de ações que não são concedidas sob um plano de compra de ações nem um plano da ISO são opções de ações não estatutárias. Consulte a publicação 525. Renda tributável e não tributável. para obter ajuda para determinar se você recebeu uma opção de ações estatutária ou não estatutária. Opções Estatutárias de Ações Se o seu empregador conceder a você uma opção de ações estatutária, você geralmente não incluirá nenhum valor em sua receita bruta ao receber ou exercer a opção. No entanto, você pode estar sujeito a um imposto mínimo alternativo no ano em que exercer um ISO. Para mais informações, consulte as Instruções do Formulário 6251 (PDF). Você tem lucro tributável ou perda dedutível quando vende a ação que comprou ao exercer a opção. Você geralmente trata esse valor como ganho ou perda de capital. No entanto, se você não atender aos requisitos do período de detenção especial, terá que tratar a renda da venda como receita ordinária. Adicione esses valores, que são tratados como salários, à base do estoque na determinação do ganho ou perda na disposição dos estoques. Consulte a Publicação 525 para obter detalhes específicos sobre o tipo de opção de ações, bem como regras para quando a receita é reportada e como a receita é reportada para fins de imposto de renda. Opção de Stock de Incentivo - Após o exercício de uma ISO, você deve receber do seu empregador um Formulário 3921 (PDF), Exercício de uma Opção de Compra de Incentivo sob a Seção 422 (b). Este formulário informará as datas e os valores importantes necessários para determinar o valor correto de capital e renda ordinária (se aplicável) a ser relatado em seu retorno. Plano de Compra de Ações do Funcionário - Após sua primeira transferência ou venda de ações adquiridas pelo exercício de uma opção concedida sob um plano de compra de ações, você deve receber do seu empregador um Formulário 3922 (PDF), Transferência de Ações Adquiridas através de um Plano de Compra de Ações do Empregado sob Seção 423 (c). Este formulário informará as datas e os valores importantes necessários para determinar a quantidade correta de capital e renda ordinária a serem informados no seu retorno. Opções de Ações Não Estatutárias Se o seu empregador conceder a você uma opção de ações não estatutária, o valor da receita a ser incluída e o momento de incluí-la dependerão se o valor justo de mercado da opção pode ser prontamente determinado. Valor Justo de Mercado Determinado - Se uma opção for ativamente negociada em um mercado estabelecido, você pode determinar prontamente o valor justo de mercado da opção. Consulte a Publicação 525 para outras circunstâncias sob as quais você pode determinar prontamente o valor justo de mercado de uma opção e as regras para determinar quando você deve declarar a receita para uma opção com um valor justo de mercado prontamente determinável. Não Determinado Determinado Justo Valor de Mercado - A maioria das opções não estatutárias não tem um valor justo de mercado prontamente determinável. Para opções não estatutárias sem um valor justo de mercado prontamente determinável, não há evento tributável quando a opção é concedida, mas você deve incluir no resultado o valor justo de mercado da ação recebida no exercício, menos o valor pago, quando você exercer a opção. Você tem lucro tributável ou perda dedutível quando vende as ações que recebeu ao exercer a opção. Você geralmente trata esse valor como ganho ou perda de capital. Para obter informações específicas e requisitos de relatórios, consulte a Publicação 525. Opções de venda de amplificador de chamada É absolutamente crucial criar pelo menos um entendimento básico das leis tributárias antes de embarcar em qualquer negociação de opções. Neste artigo, veremos como as chamadas e opções são taxadas nos EUA, ou seja, chamadas e opções para exercício, assim como as chamadas e opções negociadas por conta própria. Também veremos a Regra da Venda de Lavagem e o tratamento tributário das opções. Mas antes de prosseguirmos, observe que o autor não é um profissional de impostos e este artigo deve servir apenas como uma introdução ao tratamento tributário das opções. Outras diligências ou consultas com um profissional de impostos são altamente recomendadas. Em primeiro lugar, quando as opções de compra são exercidas, o prêmio é incluído como parte da base de custo de uma ação. Por exemplo, se Mary comprar uma opção de compra para o Stock ABC em fevereiro com um preço de exercício 20 e vencimento em junho de 2015 para 1, e as ações forem negociadas às 22 no vencimento, Mary exercerá sua opção. Sua base de custos para as 100 ações da ABC é de 2100 (20 por ação x 100, mais 100 prêmios). Se Mary decidir vender sua posição de 100 ações em agosto, quando a ABC estiver negociando agora com 28, ela perceberá um ganho de capital de curto prazo de 700: 28 para vender as ações que lhe custaram 21 a receber. Por uma questão de brevidade, renunciaremos às comissões, que podem ser colocadas na base de custo de suas ações. O período de tempo do imposto é considerado de curto prazo, pois é de menos de um ano, e o intervalo é desde o momento do exercício da opção (junho) até o momento da venda de suas ações (agosto). As opções de venda recebem um tratamento similar: se uma venda é exercida e o comprador é proprietário dos títulos, os prêmios e comissões de venda são adicionados ao custo base das ações / subtraído do preço de venda mediante exercício. O tempo decorrido das posições começa desde quando as ações foram originalmente compradas até quando a venda foi exercida (as ações foram vendidas). Se uma opção de venda for exercida sem a propriedade prévia da ação subjacente, serão aplicadas regras fiscais similares a uma venda a descoberto, com o período de tempo total variando da data do exercício até o fechamento / abrangendo a posição. Opções Pure Play Tanto as opções longas quanto as curtas para os propósitos das posições de opções puras recebem tratamentos tributários similares. Ganhos e perdas são calculados quando as posições são fechadas ou quando elas expiram. No caso de gravações de call / put, todas as opções que expiram não exercidas são consideradas ganhos de curto prazo. Abaixo está um exemplo que cobre alguns cenários básicos: Bob adquire uma opção de venda de outubro de 2015 na XYZ com uma greve de 50 em maio de 2015 para 3. Se ele subsequentemente vender a opção quando a XYZ cair para 40 em setembro de 2015, ele será taxado ganhos de capital de curto prazo (maio a setembro) ou 10 menos o prêmio de puts e comissões associadas. Neste caso, Bob seria elegível para ser tributado com um ganho de capital a curto prazo. Se Bob fizer uma chamada de 60 chamadas para a ABC em maio, recebendo um prêmio de 4, com vencimento em outubro de 2015, e decidir recomprar sua opção em agosto, quando o XYZ pular para 70 com ganhos explosivos, ele poderá receber um curto perda de capital a prazo de 600 (70 60 strike 4 premium recebido). Se, no entanto, Bob comprou uma chamada de 75 para a ABC por um prêmio de 4 em maio de 2015 com vencimento em outubro de 2016, e a chamada expirar sem exercício (digamos que XYZ será negociada em 72 no vencimento), Bob perceberá uma perda de capital a longo prazo em sua opção não exercida igual ao prêmio de 400. Chamadas Cobertas e Colchões de Proteção As ligações cobertas são um pouco mais complexas do que simplesmente fazer ligações longas ou curtas, e podem cair em um dos três cenários para chamadas com ou sem dinheiro. : (A) chamada não exercida, (B) chamada é exercitada ou (C) chamada é comprada de volta (comprada para fechar). Vamos revisitar Mary para este exemplo. Mary é proprietária de 100 ações da Microsoft Corporation (MSFT), atualmente negociando a 46,90, e ela escreve uma chamada coberta de 50 greves, expiração de setembro, recebendo um prêmio de 0,95. Se a chamada não for exercida. digamos que as transações da MSFT sejam feitas aos 48 no vencimento, Mary perceberá um ganho de capital de curto prazo de 0,95 em sua opção. Se a chamada for exercida. Mary realizará um ganho de capital com base em seu período total de tempo de posição e seu custo total. Digamos que ela tenha comprado suas ações em janeiro de 2014, por 37, Mary vai realizar um ganho de capital de longo prazo de 13,95 (50 - 36,05 ou o preço que ela pagou menos o prêmio de chamada recebido). Se a chamada for comprada de volta. dependendo do preço pago para comprar a chamada de retorno e o período de tempo decorrido no total para o negócio, Mary pode ser elegível para ganhos / perdas de capital a longo ou curto prazo. O exemplo acima refere-se estritamente às chamadas cobertas pelo dinheiro ou fora do dinheiro. Os tratamentos fiscais para chamadas cobertas pelo dinheiro (ITM) são muito mais complexas. Ao escrever chamadas cobertas pelo ITM, o investidor deve primeiro determinar se a chamada é qualificada ou não qualificada. como o último dos dois pode ter consequências fiscais negativas. Se uma chamada for considerada não qualificada, ela será tributada à taxa de curto prazo, mesmo que as ações subjacentes tenham sido retidas por mais de um ano. As orientações relativas às qualificações podem ser complexas, mas a chave é garantir que a ligação não seja inferior em mais de um preço de exercício abaixo do preço de fechamento do dia anterior. e a chamada tem um período de tempo superior a 30 dias até a expiração. Por exemplo, Mary detinha ações da MSFT desde janeiro do ano passado, com 36 por ação, e decide escrever a ligação de 5 de junho de 45 recebendo um prêmio de 2,65. Como o preço de fechamento do último dia de negociação (22 de maio) era de 46,90, um strike abaixo seria de 46,50 e, como o prazo de vencimento é inferior a 30 dias, o call coberto não é qualificado e o período de manutenção de suas ações será suspenso. Se em 5 de junho, a ligação for exercida e as ações da Marys forem canceladas. Mary realizará ganhos de capital de curto prazo, embora o período de detenção de suas ações tenha sido superior a um ano. Para obter uma lista de diretrizes que regem as qualificações de chamadas cobertas, consulte a documentação oficial do IRS aqui. Além disso, uma lista de especificações relacionadas a chamadas cobertas qualificadas também pode ser encontrada no Guia do Investidor. As opções de proteção são um pouco mais diretas, embora apenas justas. Se um investidor manteve ações de uma ação por mais de um ano e quer proteger sua posição com uma posição de proteção, ele ainda estará qualificado para ganhos de capital de longo prazo. Se as ações tivessem sido detidas por menos de um ano, digamos onze meses, e se o investidor comprar um título de proteção com mais de um mês de vencimento, o período de detenção dos investidores será imediatamente negado e quaisquer ganhos após a venda do estoque será ganhos de curto prazo. O mesmo é verdadeiro se as ações do subjacente forem compradas enquanto a opção de venda for mantida antes da data de expiração das opções, independentemente de quanto tempo a venda foi realizada antes da compra da ação. De acordo com a Receita Federal, as perdas de uma garantia não podem ser transferidas para a compra de outra garantia substancialmente idêntica dentro de um prazo de 30 dias. A regra de venda de lavagem aplica-se também às opções de compra. Por exemplo, se Beth tiver uma perda em uma ação e comprar a opção de compra desse mesmo estoque dentro de trinta dias, ela não poderá reivindicar a perda. Em vez disso, a perda de Beth será adicionada ao prêmio da opção de compra e o período de manutenção da chamada começará a partir da data em que ela vendeu as ações. Após o exercício de sua convocação, a base de custo de suas novas ações incluirá o prêmio de compra, bem como a perda de transferência das ações. O período de manutenção dessas novas ações começará na data de exercício da chamada. Da mesma forma, se Beth assumisse uma perda em uma opção (call ou put) e comprasse uma opção similar da mesma ação, a perda da primeira opção não seria permitida e a perda seria adicionada ao prêmio da segunda opção. . Finalmente, concluímos com o tratamento fiscal de straddles. As perdas fiscais sobre straddles são reconhecidas apenas na medida em que compensam os ganhos na posição oposta. Se Chris entrar em uma posição de straddle, e descartar a call com uma perda de 500, mas tiver ganhos não realizados de 300 nos puts, Chris só poderá reclamar uma perda de 200 na declaração de imposto do ano corrente. (Veja artigo relacionado: Como a regra do straddle cria oportunidades de impostos para os traders de opções). Os impostos sobre as opções são incrivelmente complexos, mas é imperativo que os investidores construam uma forte familiaridade com as regras que regem esses instrumentos derivativos. Este artigo não é de forma alguma uma apresentação completa dos incômodos que regem os tratamentos fiscais de opção e deve servir apenas como um alerta para novas pesquisas. Para uma lista exaustiva de perturbações fiscais, procure um profissional de impostos. O imposto sobre o dia do imposto de opção está ao virar da esquina e, para operadores de opções, é melhor conhecer intimamente o Anexo D da sua declaração fiscal. Esta é a forma em que você relata seus ganhos e perdas de capital para o ano, e se sua, como a maioria dos traders de opções, seu saldo terá muitos ganhos e perdas de curto prazo, e provavelmente alguns ganhos e perdas de longo prazo, a serem enfrentados. Agora, antes de prosseguirmos, recomendo que qualquer pessoa que negocie opções use um contador ou um profissional de impostos para ajudar a preparar o retorno dele. Sim, você pode usar o software de preparação de impostos se tiver certeza de que o seu bom acompanhou todos os seus negócios ao longo do ano, mas se surgirem dúvidas sobre uma determinada transação, você pode ficar sozinho tentando decifrar a resposta. Com um profissional de CPA ou de impostos ao seu lado, a maioria das dúvidas pode ser resolvida de maneira rápida e fácil. Então, como você trata opções em seu retorno de imposto Bem, primeiro importa se o seu titular de opções ou um escritor de opções. Letrsquos começar por olhar para o que o tratamento fiscal e os problemas são se o seu titular de opções. Impostos para compras de opção Quando você possui opções de venda ou de compra, há basicamente três coisas que podem acontecer. Em primeiro lugar, suas opções podem expirar sem valor; nesse caso, a quantia de dinheiro que você pagou pela opção seria uma perda de capital. Se for uma opção de longo prazo mantida por mais de um ano, a perda seria considerada uma perda de capital de longo prazo, e não uma perda de curto prazo. A segunda coisa que pode acontecer é que você pode vender sua opção antes do vencimento, e a diferença entre o preço pago pela opção e o preço pelo qual você a vendeu é o lucro ou a perda que você deve informar sobre seus impostos. A terceira coisa que pode acontecer é que você pode exercer sua opção de venda ou compra. No caso de puts, você pode exercer a opção vendendo suas ações para o escritor. Nessa situação, você subtrairia o custo da opção de venda do valor da venda, e seu ganho ou perda seria de curto ou longo prazo, dependendo de quanto tempo você mantinha as ações subjacentes. Com as opções de compra, você faz uma chamada comprando o número designado de ações do editor de opções. Em seguida, você adiciona o custo da opção de compra ao preço pago pelo estoque e essa é sua base de custo. Então, quando você vender o estoque, seu ganho ou perda será de curto ou longo prazo, dependendo de quanto tempo você mantém as ações. Impostos para os Escritores de Opções Se você usa um gravador de opções, as regras são diferentes, mas elas também se encaixam basicamente em duas categorias principais. Primeiro, se você escrever uma opção e essa opção expirar, o pagamento do prêmio recebido se tornará um ganho de capital de curto prazo. Segundo, se você escrever uma opção de compra ou venda, e essa opção for exercida, as transações serão tratadas da seguinte maneira: No caso de uma opção de venda exercida, como o escritor dessa opção você terá que comprar a ação subjacente. Isso significa que você pode reduzir sua base de custo para fins tributários pelo valor coletado para a opção de venda. Quanto às opções de compra, você deve adicionar o prêmio coletado ao produto total de sua venda, e o ganho ou perda é tratado no Anexo D de acordo com o tempo que você mantiver as ações subjacentes. Agora, há muitas outras considerações ao lidar com as opções e suas declarações fiscais, mas, como em muitos casos com impostos, elas precisam ser tratadas individualmente, de acordo com o quadro fiscal específico. É por isso que eu recomendo empregar um profissional de imposto para ajudá-lo, especialmente se suas opções de comércio incluem straddles, borboletas, condores ou outras posições que você não tem certeza como contabilizar nesse Schedule D. Top 5 ações para a recuperação com aumento lucros, um balanço sólido e uma nova linha de produtos poderosa (apesar da recessão), essas cinco ações devem superar o mercado no curto prazo. Receba seus nomes aqui.